Bond oggi – Debutta un nuovo corporate a rating BBB e taglio 1.000. È di Alperia
Lorenzo Raffo
20 maggio 2024
La multi-utility altoatesina si ripresenta sul mercato ma con un’emissione per il retail. Cedola al 4,75% e quotazione sul Mot.
La lista delle obbligazioni corporate italiane a piccolo taglio, ravvivato negli ultimi mesi dai MaireTecnimont 6,5% 2028 (XS2668070662), Carraro 7,75% 2028 (IT0006756438) e Alerion 6,75% 2029 (XS2717294487), si arricchisce ora di un ulteriore emittente.
Si tratta del provider di servizi energetici alto-atesino Alperia, che si distingue rispetto alle altre società per beneficiare di un rating (BBB da parte di Fitch, con outlook stabile). Inoltre è una realtà pubblica, essendo detenuta per il 46,38% del capitale sociale dalla Provincia di Bolzano, per il 21% ciascuno dai Comuni di Bolzano e di Merano e per il restante 11,62% dalla società pure pubblica Selfin.
Anche in questo caso il bond è proposto alla clientela retail, che quindi vede arricchirsi la scelta di emissioni su cui puntare sia per posizionamenti da cassettista sia per un trading più stretto.
La carta di identità dell’Alperia
Ecco le sue caratteristiche in sintesi.
- Isin: IT0005595373
- Cedola: 4,75% (inizialmente si era parlato di un 4,5%)
- Tipologia: Senior Unsecured Green
- Taglio: 1.000 Eur
- Inizio data sottoscrizione: dal 21/5/2024 (fino alle ore 17,30 del 31 maggio 2024, salvo chiusura anticipata). L’operazione avverrà solo attraverso canali bancari
- Data godimento: 5/6/2024
- Scadenza: 5/6/2029, con facoltà però di rimborso anticipato
- Quotazione: sul Mot
- Ammontare emesso: 250 milioni di euro
- Pagamento cedola: semestrale
- Punti forti: la disponibilità di un rating e il fatto che la società sia pubblica, sebbene l’emissione risulti di tipo unsecured, cioè non garantita da beni specifici dell’impresa ma di fatto dalla solvibilità generale della stessa
- Punto debole: la scarsa conoscenza dell’emittente fuori dai confini altoatesini
Da notare: un punto di riferimento disponibile è un altro bond di Alperia quotato su Borsa Italiana ma a taglio 100.000 euro. Si tratta dell’Alperia Green 5,701% Lg28 Eur (Isin XS2641794081). Ha un prezzo di riferimento in corso di 105 Eur, sebbene l’ultimo contratto sia stato realizzato a 99,85 Eur. Di fatto non scambia. Il nuovo – grazie al taglio 1.000 – sarà certamente molto più liquido.
Archivio
novembre 2024 ottobre 2024 settembre 2024 luglio 2024 giugno 2024 maggio 2024 aprile 2024 marzo 2024 febbraio 2024 gennaio 2024Altri blog
Virgo - The Transparency Blog
Di Davide Baldi
Publytics: misurare il web
Di Publytics
Schermo Viola
Di Pasquale Borriello